![An empty workspace at a Signature Bank branch in the Staten Island borough of New York, US, on Wednesday, March 15, 2023. Signatures collapse on Sunday was the third-largest bank failure in the US ever, behind Washington Mutual in 2008 and Silicon Valley Banks cataclysmic drop days ago. Photographer: Angus Mordant/Bloomberg via Getty Images](https://static.sky.it/editorialimages/7a60d36e69155baf728685db129f50304918c68c/skytg24/it/economia/2023/03/16/crack-banche-come-sono-tutelati-i-risparmiatori-foto/0-crack-banche-getty.jpg?im=Resize,width=375)
Crisi banche, cosa rischiano quelle italiane e come sono tutelati i risparmiatori
Dopo i salvataggi a carico delle finanze pubbliche, a partire dal 2016 si è deciso di non far pagare ai contribuenti (con il cosiddetto 'bail in') i dissesti e di non incentivare così il 'moral hazard', ovvero l'assunzione di rischi esagerati, con la sicurezza che poi lo Stato venga a coprire le perdita
![1247578072 BRUSSELS, BELGIUM - MARCH 01: EU flags are half-mast in tribute of the train crash in Greece in front of the Berlaymont on March 1, 2023 in Brussels, Belgium. At least thirty-six people died in Larissa, Greece, on the night of February 28 to March 1, in the collision between a freight train and a passenger train. (Photo by Thierry Monasse/Getty Images)](https://static.sky.it/editorialimages/5e5cd696b19c5519b1dc0cd710b0e7eb1866e9fe/skytg24/it/economia/2023/03/16/crack-banche-come-sono-tutelati-i-risparmiatori-foto/1-crack-banche-getty.jpg?im=Resize,width=335)
L'Europa tutela solo in parte i risparmiatori in caso di crisi bancarie. Dopo i salvataggi a carico delle finanze pubbliche, a partire dal 2016 si è deciso di non far pagare ai contribuenti (con il cosiddetto 'bail in') i dissesti e di non incentivare così il 'moral hazard', ovvero l'assunzione di rischi esagerati, con la sicurezza che poi lo Stato venga a coprire le perdita
I più grandi crack della storia Usa![1248059238 SUQIAN, CHINA - MARCH 12, 2023 - Illustration: US dollar interest rate, Suqian city, Jiangsu province, China, March 12, 2023. Us ultimate interest rate jumps to 6%? Recession may be inevitable. (Photo credit should read CFOTO/Future Publishing via Getty Images)](https://static.sky.it/editorialimages/8f3900c535d7efd0b093b2cc0245b65b5e7cef1e/skytg24/it/economia/2023/03/16/crack-banche-come-sono-tutelati-i-risparmiatori-foto/2-crack-banche-getty.jpg?im=Resize,width=335)
L'idea, condivisa anche negli Stati Uniti, si scontra però con un altro incubo del mondo finanziario: il 'contagio' a tutto il settore che potrebbe determinarsi per il panico di risparmiatori e investitori con un massiccio ritiro di contanti e attivi. Non a caso in Europa il bail non è stato applicato in questi anni e nel nostro Paese si è ricorso a strumenti come lo schema volontario del Fitd (pagato dalle banche in forma autonoma) per intervenire nei casi di crisi
Borse, i mercati asiatici aprono in calo![1247994133 View of the Central Bank of Bolivia in La Paz taken on March 10, 2023. - Given the demand for dollars in banks and exchange offices, the Central Bank of Bolivia (BCB) said it would sell the currency directly to the population at the official exchange rate of 6.95 Bolivianos per dollar. (Photo by Jorge Bernal / AFP) (Photo by JORGE BERNAL/AFP via Getty Images)](https://static.sky.it/editorialimages/5850e7a7aeee5b7dad8f679303e75d9b18a34e3d/skytg24/it/economia/2023/03/16/crack-banche-come-sono-tutelati-i-risparmiatori-foto/3-crack-banche-getty.jpg?im=Resize,width=335)
Il bail infatti prevede che, in caso di risoluzione determinata dalle autorità, si crei una 'piramide' fra gli investitori per coprire le perdite dal quale sono comunque esclusi chi ha in essere con la banca un prestito o un mutuo. In cima a questa piramide ci sono gli investimenti giudicati più rischiosi, ovvero gli azionisti ,che possono perciò vedere azzerati i loro titoli
![1467580647 LISBON, PORTUGAL - FEBRUARY 19: In this photo illustration five hundred euros banknotes are on display on February 19, 2023, in Lisbon, Portugal. According to the Bank of Portugal (BdP) it is illegal to be asked for identification when trying to make a payment with 100, 200 or 500 euro banknotes. Banco de Portugal indicates in an answer in frequently asked questions on its official website that "procedures of this kind are contrary to the legal tender of the euro banknote and jeopardize the confidence of the public in the banknotes in circulation." Banco de Portugal also clarifies that "as a rule, euro banknotes and coins must be accepted in all transactions, whatever their nature", which means that the "creditor has a duty to accept any type of banknote or coin and, as a general rule, cannot refuse it." In case of refusal or attempt to identify the person trying to pay using euro banknotes BdP indicates that "you should inform Banco de Portugal if you are confronted with situations of this nature". (Photo Illustration by Horacio Villalobos#Corbis/Corbis via Getty Images)](https://static.sky.it/editorialimages/706aa4ecce0910ef6ffcaec497ba1d895c623a90/skytg24/it/economia/2023/03/16/crack-banche-come-sono-tutelati-i-risparmiatori-foto/4-crack-banche-getty.jpg?im=Resize,width=335)
Se questo non dovesse bastare via via si dovrà far ricorso alle azioni di risparmio, alle obbligazioni convertibili, ai titoli subordinati senza garanzia e i crediti non garantiti. Da ultimo ci sono i depositi sopra i 100mila euro. Da ricordare che negli Stati Uniti la garanzia sui depositi è a 250mila euro, ma nel caso di Svb le autorità Usa hanno deciso di estendere la garanzia (seppure in modo differente) anche sopra tale soglia visto che erano la maggioranza nell'istituto
![1247581669 BRUSSELS, BELGIUM - MARCH 1: EU Commission Crisis Management Member Janez Lenarcic speaks during a session of European Parliament Committee on Development on the humanitarian situation after earthquakes that hit Turkiye and Syria in Brussels, Belgium on March 1, 2023. On Feb. 06, a strong 7.7 earthquake, centered in the Pazarcik district, jolted Kahramanmaras and strongly shook several provinces, including Gaziantep, Sanliurfa, Diyarbakir, Adana, Adiyaman, Malatya, Osmaniye, Hatay, Kilis, and Elazig. Later, at 1.24 p.m. (1024GMT), a 7.6 magnitude quake centered in Kahramanmaras' Elbistan district struck the region. (Photo by Dursun Aydemir/Anadolu Agency via Getty Images)](https://static.sky.it/editorialimages/2e2fce728f2fa1bb0e245c433e53420b5e6db4a6/skytg24/it/economia/2023/03/16/crack-banche-come-sono-tutelati-i-risparmiatori-foto/5-crack-banche-getty.jpg?im=Resize,width=335)
Uno schema che nelle banche più piccole, per le quali è difficile, collocare strumenti finanziari, finirebbe per arrivare quasi subito ai depositanti, come ha sottolineato più volte il governatore della Banca d'Italia Ignazio Visco e il presidente Abi Patuelli. Visco ha lamentato poi come non esista più il consenso politico per il terzo 'pilastro' dell'Unione bancaria (accanto a vigilanza e risoluzione uncoa): "un sistema unico di assicurazione dei depositi che abbia, a regime, piena capacità di assorbimento delle perdite"
![1213404885 General view of Borsa di Milano, Milan, May 17 2020 (Photo by Mairo Cinquetti/NurPhoto via Getty Images)](https://static.sky.it/editorialimages/ff3e2d376923b8d57b8d1f76da98e15367fa7cfd/skytg24/it/economia/2023/03/16/crack-banche-come-sono-tutelati-i-risparmiatori-foto/6-crack-banche-getty.jpg?im=Resize,width=335)
C'è poi un altro aspetto. Il Mes (il meccanismo europeo di stabilità) che l'Italia deve ancora ratificare, dopo la riforma prevede la possibilità di finanziare il Fondo unico di risoluzione delle crisi bancarie (Srf - Single resolution fund) nel caso di sua insufficienza, attingendo alle sue risorse che non sono comunque illimitate. L'intervento dell'Srf avverrebbe in ogni caso dopo il bail in